واشنطن، 13 ديسمبر/كانون الأول - وفي سياق تميز بأكبر ارتفاع في أسعار الفائدة العالمية منذ أربعة عقود، أنفقت البلدان النامية مبلغاً قياسياً قدره 443.5 مليار دولار لخدمة ديونها العامة الخارجية والديون التي تضمنها الدولة في عام 2022، وفقاً لأحدث طبعة من تقرير الديون الدولية الذي أعده البنك الدولي. البنك الدولي بعنوان تقرير الديون الدولية. وقد أدى ارتفاع تكاليف الاقتراض إلى تحويل الموارد القليلة المتاحة بعيدا عن القطاعات الحيوية التي تحتاج إليها، مثل الصحة والتعليم والبيئة.

وزادت مدفوعات خدمة الدين - أصل الدين والفائدة - بمقدار 5 1TP3Q مقارنة بالعام السابق لجميع البلدان النامية. في عام 2022، دفعت البلدان الـ 75 المؤهلة للاقتراض من المؤسسة الدولية للتنمية، وهي مؤسسة البنك الدولي التي تدعم البلدان الأكثر فقرا، رقما قياسيا قدره 88.9 مليار دولار في رسوم خدمة الديون. وعلى مدى العقد الماضي، تضاعفت مدفوعات الفائدة من قبل هذه البلدان أربع مرات، لتصل إلى مستوى قياسي قدره 23.6 مليار دولار في عام 2022. ووفقا للتقرير، ومن المتوقع أن ترتفع التكلفة الإجمالية لخدمة ديون البلدان الـ 24 الأكثر فقرا في عامي 2023 و2024، مع زيادة قد تصل إلى 39 %.

"لقد دفعت مستويات الديون القياسية وأسعار الفائدة المرتفعة العديد من البلدان إلى الأزمة". يشرح إنديرميت جيل، كبير الخبراء الاقتصاديين والنائب الأول لرئيس مجموعة البنك الدولي. "كل ربع سنة تظل فيه أسعار الفائدة مرتفعة يؤدي إلى زيادة في عدد البلدان النامية التي تقع في ضائقة الديون وتواجه الاختيار الصعب بين خدمة ديونها العامة والاستثمار في الصحة العامة والتعليم والبنية التحتية. ويتطلب هذا الوضع اتخاذ إجراءات سريعة ومنسقة من جانب الحكومات المدينة والدائنين من القطاعين العام والخاص والمؤسسات المالية المتعددة الأطراف، والمزيد من الشفافية، وأدوات أفضل لضمان القدرة على تحمل الديون، وطرائق أسرع لإعادة الهيكلة. وإلا فإنه سيكون عقداً ضائعاً آخر بالنسبة لهذه البلدان. »

وقد أدى ارتفاع أسعار الفائدة إلى تفاقم نقاط الضعف المرتبطة بالديون في جميع البلدان النامية. ففي السنوات الثلاث الماضية وحدها، كان هناك 18 حالة تخلف عن سداد الديون السيادية في عشر دول نامية، وهو عدد أكبر من العدد المسجل في العقدين الماضيين. وفي الوقت الحالي، هناك حوالي 60 من %s في البلدان منخفضة الدخل معرضة أو معرضة بالفعل لخطر كبير من ضائقة الديون.

ويخلص التقرير إلى أن مدفوعات الفائدة تستوعب حصة كبيرة متزايدة من صادرات البلدان المنخفضة الدخل. وبالإضافة إلى ذلك، فإن أكثر من ثلث ديونها الخارجية تخضع لأسعار فائدة متغيرة يمكن أن تزيد فجأة. ويتحمل العديد من هذه البلدان عبئا إضافيا: تراكم أصل الدين والفوائد والرسوم مقابل الاستفادة من امتياز تعليق خدمة الدين الممنوح بموجب مبادرة تعليق خدمة الدين (DSSI) لمجموعة العشرين. ويزيد ارتفاع قيمة دولار الولايات المتحدة من الصعوبات التي تواجهها هذه البلدان لأنه يجعل السداد أكثر تكلفة. وفي ظل هذه الظروف فإن أي ارتفاع آخر في أسعار الفائدة أو انخفاض حاد في عائدات التصدير قد يدفع هذه البلدان إلى الزاوية.  

ومع زيادة تكاليف خدمة الديون، تضاءلت حلول التمويل الجديدة الممكنة بالنسبة للبلدان النامية. وفي عام 2022، انخفضت التزامات القروض الخارجية الجديدة للجهات العامة والقروض التي تضمنها الدولة في هذه البلدان بمقدار 23 تريليون دولار، بعد أن انخفضت إلى 371 مليار دولار، وهو أدنى مستوى لها منذ عشر سنوات. فقد امتنع الدائنون من القطاع الخاص إلى حد كبير عن إقراض البلدان النامية، حيث حصلوا على 185 مليار دولار في هيئة أقساط رأسمالية تزيد عما صرفوه في شكل قروض.

وكانت هذه هي المرة الأولى منذ عام 2015 التي يحصل فيها الدائنون من القطاع الخاص على أموال أكثر مما ضخوه في البلدان النامية. وفي الفترة بين عامي 2021 و2022، انخفضت السندات الجديدة التي أصدرتها جميع البلدان النامية في الأسواق الدولية بأكثر من النصف، وانخفض إصدار البلدان المنخفضة الدخل بأكثر من ثلاثة أرباع. وانخفضت إصدارات السندات الجديدة من البلدان المؤهلة للاقتراض من المؤسسة الدولية للتنمية بأكثر من ثلاثة أرباع لتصل إلى 3.1 مليار دولار.

ومع نضوب التمويل من الدائنين من القطاع الخاص، تدخل البنك الدولي وغيره من بنوك التنمية المتعددة الأطراف للمساعدة في سد الفجوة. ونتيجة لذلك، في عام 2022، قدم الدائنون المتعددو الأطراف 115 مليار دولار في هيئة تمويل جديد منخفض التكلفة للبلدان النامية، وجاء نصف هذا المبلغ تقريبا من البنك الدولي. وقد قدم البنك لهذه البلدان، من خلال المؤسسة الدولية للتنمية، تمويلا جديدا يزيد بمقدار 16.9 مليار دولار عما حصل عليه من أقساط سداد أصل القرض - أي ما يقرب من ثلاثة أضعاف الرقم المسجل قبل عشر سنوات. وبالإضافة إلى ذلك، قام البنك الدولي بتوزيع 6.1 مليار دولار في هيئة منح لهذه البلدان، أي ثلاثة أضعاف المبلغ الممنوح في عام 2012.

الإصدار الأخير منتقرير الديون الدولية علامة 50^ه الذكرى السنوية لهذا المنشور. ويعرض التقرير معلومات أساسية من قاعدة بيانات إحصاءات الديون الدولية التابعة للبنك الدولي، وهي المصدر الأكثر شمولا وشفافية للبيانات المتعلقة بالديون الخارجية للبلدان النامية. وتقدم الطبعة الجديدة أيضًا إطارًا تحليليًا موسعًا يتجاوز أحدث البيانات لفحص توقعات الديون على المدى القريب. كما يقدم لمحة عامة عن أنشطة البنك في مجال الديون ويحلل الاتجاهات الناشئة في إدارة الديون والشفافية.

"لتحسين إدارة الديون واستدامتها، من الضروري معرفة ديون الدولة ودائنيها "، يشرح هايشان فو، كبير الإحصائيين بالبنك الدولي ومدير مجموعة إدارة بيانات التنمية بالبنك. "أول شيء يجب فعله لتجنب الأزمة هو أن تكون لديك فكرة واضحة عما هو على المحك. وعندما تظهر المشاكل، فإن البيانات الواضحة من الممكن أن توجه جهود إعادة هيكلة الديون لإعادة أي بلد إلى مسار الاستقرار الاقتصادي والنمو. إن شفافية الديون هي المفتاح إلى الاقتراض العام المستدام وممارسات الإقراض المسؤولة القائمة على القواعد، والتي تشكل أهمية بالغة لإنهاء الفقر على كوكب صالح للعيش. »

ويشير التقرير إلى أنه على مدى العقد الماضي، استمرت ديون البلدان المؤهلة للاقتراض من المؤسسة الدولية للتنمية في الزيادة بمعدل أكبر من معدل نموها الاقتصادي، وهو ما يمثل إشارة تحذير لآفاقها في السنوات المقبلة. في عام 2022، بلغ إجمالي الديون الخارجية المستحقة على البلدان المؤهلة للاقتراض من المؤسسة الدولية للتنمية مبلغا قياسيا قدره 1.1 تريليون دولار، أي أكثر من ضعف مستوى عام 2012. وبين عامي 2012 و2022، شهدت هذه البلدان زيادة في ديونها الخارجية بمقدار 134 تريليون دولار، وهو معدل أعلى من وهي الزيادة في دخلها القومي الإجمالي الذي بلغ 53 %.